Mục lục
- Mục đích của Basel I
- Vốn hai tầng
- Cạm bẫy của Basel I
- Điểm mấu chốt
Từ năm 1965 đến năm 1981, có khoảng tám lần thất bại ngân hàng (hoặc phá sản) tại Hoa Kỳ. Thất bại của ngân hàng đặc biệt nổi bật trong những năm 1980, thời đại thường được gọi là "khủng hoảng tiết kiệm và cho vay". Các ngân hàng trên toàn thế giới đã cho vay rộng rãi, trong khi nợ nước ngoài đang gia tăng ở mức không bền vững.
Kết quả là, khả năng phá sản của các ngân hàng quốc tế lớn vì tăng trưởng do an ninh thấp. Để ngăn chặn rủi ro này, Ủy ban giám sát ngân hàng Basel, bao gồm các ngân hàng trung ương và cơ quan giám sát của 10 quốc gia, đã họp vào năm 1987 tại Basel, Thụy Sĩ.
Ủy ban đã soạn thảo một tài liệu đầu tiên để thiết lập một "số vốn tối thiểu" quốc tế mà các ngân hàng nên nắm giữ. Mức tối thiểu này là tỷ lệ phần trăm của tổng số vốn của một ngân hàng, còn được gọi là mức độ an toàn vốn dựa trên rủi ro tối thiểu. Năm 1988, Hiệp định vốn Basel I được tạo ra. Hiệp định vốn Basel II tiếp nối như một phần mở rộng trước đây và được triển khai vào năm 2007, chúng ta sẽ xem xét Basel I và tác động của nó đến ngành ngân hàng.
Chìa khóa chính
- Basel I là một bộ quy định ngân hàng quốc tế đưa ra các yêu cầu về vốn tối thiểu cho các tổ chức tài chính với mục tiêu giảm thiểu rủi ro tín dụng và thúc đẩy sự ổn định tài chính, Để tuân thủ Basel I, các ngân hàng hoạt động quốc tế được yêu cầu duy trì số tiền tối thiểu (8 %) vốn dựa trên phần trăm tài sản có rủi ro rủi ro.Basel Tôi được xem là quá đơn giản và rộng, và theo sau là Basel II, và III, và cùng với nhau là Hiệp định Basel.
Mục đích của Basel I
Năm 1988, Hiệp định vốn Basel I được tạo ra. Mục đích chung là:
- Tăng cường sự ổn định của hệ thống ngân hàng quốc tế. Hãy thiết lập một hệ thống ngân hàng quốc tế công bằng và nhất quán để giảm bất bình đẳng cạnh tranh giữa các ngân hàng quốc tế.
Thành tựu cơ bản của Basel I là xác định vốn ngân hàng và tỷ lệ vốn ngân hàng được gọi là. Để thiết lập mức độ an toàn vốn dựa trên rủi ro tối thiểu áp dụng cho tất cả các ngân hàng và chính phủ trên thế giới, cần có một định nghĩa chung về vốn. Thật vậy, trước thỏa thuận quốc tế này, không có định nghĩa duy nhất về vốn ngân hàng. Bước đầu tiên của thỏa thuận là do đó để xác định nó.
Vốn hai tầng
Thỏa thuận Basel I xác định vốn dựa trên hai tầng:
- Cấp 1 (Vốn cốt lõi): Vốn cấp 1 bao gồm các vấn đề về cổ phiếu (hoặc vốn cổ đông) và dự trữ được tuyên bố, chẳng hạn như dự phòng tổn thất cho vay để dành cho các khoản lỗ trong tương lai hoặc để làm giảm các biến đổi thu nhập. Cấp 2 (Vốn bổ sung): Vốn cấp 2 bao gồm tất cả các nguồn vốn khác như lãi trên tài sản đầu tư, nợ dài hạn có thời gian đáo hạn lớn hơn năm năm và dự trữ ẩn (nghĩa là trợ cấp vượt mức cho các khoản cho vay và cho thuê). Tuy nhiên, các khoản nợ ngắn hạn không có bảo đảm (hoặc các khoản nợ không có bảo lãnh), không được đưa vào định nghĩa về vốn.
Rủi ro tín dụng được định nghĩa là tài sản có rủi ro rủi ro, hoặc RWA, của ngân hàng, là tài sản của ngân hàng có trọng số liên quan đến mức rủi ro tín dụng tương đối của họ. Theo Basel I, tổng số vốn phải chiếm ít nhất 8% rủi ro tín dụng của ngân hàng (RWA). Ngoài ra, thỏa thuận Basel xác định ba loại rủi ro tín dụng:
- Rủi ro trên bảng cân đối kế toán (xem Hình 1) Rủi ro ngoại bảng giao dịch: Đây là các công cụ phái sinh, cụ thể là lãi suất, ngoại hối, phái sinh vốn và hàng hóa. Rủi ro phi ngoại bảng: bao gồm bảo lãnh chung, chẳng hạn như mua chuyển tiếp tài sản hoặc tài sản nợ liên quan đến giao dịch.
Chúng ta hãy xem một số tính toán liên quan đến RWA và yêu cầu về vốn. Hình 1 hiển thị các danh mục phơi nhiễm trên bảng cân đối được xác định trước, chẳng hạn như tính dễ bị tổn thất do sự kiện bất ngờ, được tính theo bốn loại rủi ro tương đối.
Như được hiển thị trong Hình 2, có một khoản vay không có bảo đảm là 1.000 đô la cho một ngân hàng phi ngân hàng, đòi hỏi tỷ lệ rủi ro là 100%. Do đó, RWA được tính là RWA = $ 1.000 × 100% = $ 1.000 . Bằng cách sử dụng Công thức 2, yêu cầu vốn tối thiểu 8% mang lại 8% × RWA = 8% × $ 1.000 = $ 80 . Nói cách khác, tổng vốn nắm giữ của công ty phải là 80 đô la liên quan đến khoản vay không có bảo đảm là 1.000 đô la. Tính toán theo các trọng số rủi ro khác nhau cho các loại tài sản khác nhau cũng được trình bày trong Bảng 2.
Rủi ro thị trường bao gồm rủi ro thị trường chung và rủi ro cụ thể. Rủi ro thị trường chung đề cập đến những thay đổi trong giá trị thị trường do biến động thị trường lớn. Rủi ro cụ thể liên quan đến những thay đổi về giá trị của một tài sản riêng lẻ do các yếu tố liên quan đến công ty phát hành chứng khoán. Có bốn loại biến kinh tế tạo ra rủi ro thị trường. Đó là lãi suất, ngoại hối, chứng khoán và hàng hóa. Rủi ro thị trường có thể được tính theo hai cách khác nhau: với mô hình Basel được tiêu chuẩn hóa hoặc với mô hình rủi ro nội bộ (VaR) của các ngân hàng. Những mô hình nội bộ này chỉ có thể được sử dụng bởi các ngân hàng lớn nhất đáp ứng các tiêu chuẩn định tính và định lượng áp đặt theo thỏa thuận Basel. Hơn nữa, bản sửa đổi năm 1996 cũng bổ sung khả năng của một tầng thứ ba cho tổng số vốn, bao gồm các khoản nợ không có bảo đảm ngắn hạn. Đây là theo quyết định của các ngân hàng trung ương.
Cạm bẫy của Basel I
Hiệp định vốn Basel I đã bị chỉ trích trên nhiều lý do. Những lời chỉ trích chính bao gồm:
- Phân biệt rủi ro tín dụng hạn chế: Có bốn tỷ lệ rủi ro rộng (0%, 20%, 50% và 100%), như trong Hình 1, dựa trên tỷ lệ vốn tối thiểu 8%. Thước đo tĩnh của rủi ro mặc định: Giả định rằng tỷ lệ vốn tối thiểu 8% là đủ để bảo vệ các ngân hàng khỏi thất bại không tính đến bản chất thay đổi của rủi ro mặc định. Không công nhận cấu trúc kỳ hạn của rủi ro tín dụng: Các khoản phí vốn được đặt ở cùng mức bất kể thời gian đáo hạn tín dụng. Tính toán đơn giản về rủi ro đối tác tiềm năng trong tương lai: Các yêu cầu về vốn hiện tại bỏ qua mức độ rủi ro khác nhau liên quan đến các loại tiền tệ và rủi ro kinh tế vĩ mô khác nhau. Nói cách khác, nó giả định một thị trường chung cho tất cả các diễn viên, điều này không đúng trong thực tế. Thiếu công nhận hiệu ứng đa dạng hóa danh mục đầu tư: Trong thực tế, tổng các rủi ro rủi ro cá nhân không giống như giảm rủi ro thông qua đa dạng hóa danh mục đầu tư. Do đó, tổng hợp tất cả các rủi ro có thể cung cấp một phán đoán rủi ro không chính xác. Một biện pháp khắc phục sẽ là tạo ra một mô hình rủi ro tín dụng nội bộ, ví dụ, một mô hình tương tự như mô hình do ngân hàng phát triển để tính toán rủi ro thị trường. Nhận xét này cũng có giá trị cho tất cả các điểm yếu khác.
Những chỉ trích được liệt kê này đã dẫn đến việc tạo ra Hiệp định vốn Basel mới, được gọi là Basel II, bổ sung rủi ro hoạt động và cũng xác định các tính toán mới về rủi ro tín dụng. Rủi ro hoạt động là rủi ro tổn thất phát sinh do lỗi của con người hoặc thất bại trong quản lý. Hiệp định vốn Basel II được thực hiện năm 2007.
Điểm mấu chốt
Thỏa thuận Basel I nhằm đánh giá vốn liên quan đến rủi ro tín dụng, hoặc rủi ro mất mát sẽ xảy ra nếu một bên không thực hiện nghĩa vụ của mình. Nó đã đưa ra xu hướng tăng cường nghiên cứu mô hình rủi ro, nhưng các tính toán và phân loại quá mức của nó đã mang lại lời kêu gọi sửa đổi, mở đường cho Basel II và các thỏa thuận tiếp theo như một biểu tượng của việc liên tục hoàn thiện rủi ro và vốn. Tuy nhiên, Basel I, với tư cách là công cụ quốc tế đầu tiên đánh giá tầm quan trọng của rủi ro liên quan đến vốn, sẽ vẫn là một cột mốc quan trọng trong lịch sử tài chính ngân hàng.
