Tỷ lệ kiểm tra axit, còn được gọi là tỷ lệ nhanh đo lường tính thanh khoản của một công ty bằng cách tính toán tài sản hiện tại có thể trang trải các khoản nợ hiện tại tốt như thế nào. Tỷ lệ nhanh chỉ sử dụng các tài sản hiện tại có tính thanh khoản cao nhất có thể được chuyển đổi thành tiền mặt trong vòng 90 ngày hoặc ít hơn.
Tất cả thông tin cần thiết để tính tỷ lệ kiểm tra axit có thể được tìm thấy trên bảng cân đối kế toán của công ty và bao gồm các thông tin sau:
Tài sản hiện tại hoặc tất cả tài sản có thể được chuyển đổi thành tiền trong vòng một năm:
- Tiền và các khoản tương đương tiền Chứng khoán có thể bán được Các khoản phải thu
Các khoản nợ hiện tại hoặc các khoản nợ hoặc nghĩa vụ của công ty đáo hạn trong vòng một năm:
- Tài khoản phải trả Nợ phải trả và các khoản nợ khác
Chìa khóa chính
- Tỷ lệ kiểm tra axit liên quan đến việc đánh giá bảng cân đối kế toán của công ty để xem liệu công ty có đủ tài trợ để trả nợ hiện tại hay không. Nó được xem là hữu ích hơn so với tỷ lệ hiện tại thường được sử dụng vì kiểm tra axit loại trừ hàng tồn kho, có thể khó thanh lý nhanh chóng. Trong trường hợp tốt nhất, một công ty nên có tỷ lệ từ 1 trở lên, cho thấy công ty có đủ tiền mặt để thanh toán hóa đơn. Một tỷ lệ thấp có thể gợi ý một công ty bị thiếu tiền mặt, nhưng trong một số trường hợp trường hợp, nó chỉ có nghĩa là một công ty phụ thuộc vào hàng tồn kho, như các nhà bán lẻ. Tỷ lệ cao có thể có nghĩa là một công ty đang ngồi trên tiền mặt, nhưng trong một số trường hợp, đó chỉ là đặc thù của ngành, như với một số công ty công nghệ.
Tính tỷ lệ kiểm tra axit
Tỷ lệ nhanh được tính bằng cách tính tổng tiền mặt và các khoản tương đương, các khoản phải thu và các khoản đầu tư có thể bán được trên thị trường và chia tổng số cho các khoản nợ hiện tại như dưới đây:
Lý tưởng nhất, các công ty nên có tỷ lệ từ 1 trở lên, nghĩa là công ty có đủ tài sản hiện tại để trang trải các nghĩa vụ nợ ngắn hạn hoặc hóa đơn. Tỷ lệ kiểm tra axit có thể bị ảnh hưởng bởi các yếu tố khác như thời gian công ty thu thập các khoản phải thu, thời gian mua tài sản và cách quản lý nợ xấu được quản lý. Một số công ty công nghệ có thể có tỷ lệ kiểm tra axit cao, điều này không nhất thiết là âm tính, nhưng thay vào đó chỉ ra rằng họ có rất nhiều tiền mặt trong tay.
Tỷ lệ kiểm tra axit là một biện pháp thanh khoản bảo thủ hơn vì nó không bao gồm tất cả các mục được sử dụng trong tỷ lệ hiện tại, còn được gọi là tỷ lệ vốn lưu động.
Tỷ lệ hiện tại đo lường khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn (nợ và phải trả) của một công ty bằng các tài sản ngắn hạn (tiền mặt, hàng tồn kho, các khoản phải thu). Tỷ lệ kiểm tra axit bảo thủ hơn so với tỷ lệ hiện tại vì không bao gồm hàng tồn kho, có thể mất nhiều thời gian hơn để thanh lý.
1
Tỷ lệ kiểm tra axit tối thiểu mà một công ty nên có. Các công ty có tỷ lệ dưới 1 là thiếu tài sản lưu động để thanh toán các nghĩa vụ nợ hoặc hóa đơn hiện tại của họ và do đó, nên được xử lý thận trọng.
Điểm mấu chốt
Không có tỷ lệ duy nhất nào đủ cho mọi trường hợp khi phân tích báo cáo tài chính của công ty. Điều quan trọng là bao gồm nhiều tỷ lệ trong phân tích của bạn và so sánh từng tỷ lệ với các công ty trong cùng ngành.
