Mục lục
- Tài khoản thị trường tiền tệ hoạt động như thế nào
- Chứng chỉ tiền gửi hoạt động như thế nào
- Khi MMA tốt hơn CD
- Khi CD tốt hơn MMA
Có một số lý do để giữ một phần tài sản của bạn bằng tiền hoặc các khoản tương đương tiền, chẳng hạn như tài khoản thị trường tiền tệ (MMA) hoặc chứng chỉ tiền gửi (CD). Một kế hoạch tài chính được hình thành tốt cho thấy rằng bạn duy trì một quỹ khẩn cấp trị giá sáu đến 12 tháng chi phí sinh hoạt của bạn. Bạn có thể sử dụng MMA và CD để đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình hoặc để tài trợ cho mục tiêu ngắn hạn.
MMA và CD dường như có thể hoán đổi cho nhau. Cả hai đều là sản phẩm ngân hàng mang lại lợi suất thấp với sự an tâm tối đa. Tuy nhiên, lựa chọn giữa chúng cuối cùng phụ thuộc vào mục tiêu cụ thể mà bạn có đối với tiền mặt và nhu cầu thanh khoản của bạn. Hiểu được sự khác biệt giữa hai loại này là chìa khóa để xác định đâu là phương tiện phù hợp nhất cho nhu cầu của bạn.
Chìa khóa chính
- Chỉ các tài khoản thị trường tiền điện tử (MMA) do ngân hàng cung cấp mới được FDIC bảo vệ. MMA là phương tiện tốt hơn để sử dụng khi bạn có nhu cầu tiền mặt ngay lập tức. CD thường mang lại lợi nhuận cao hơn MMA, nhưng sẽ bị phạt nếu bạn lấy tiền của bạn sớm Thang CD giúp bảo vệ năng suất của bạn, đặc biệt là trong môi trường lãi suất tăng.
Tài khoản thị trường tiền tệ hoạt động như thế nào
MMA là một loại quỹ tương hỗ đầu tư vào các công cụ sinh lãi rất ngắn hạn để tạo ra lợi suất thay đổi trong khi bảo toàn tiền gốc. Nó có xu hướng cung cấp lãi suất cao hơn tài khoản tiết kiệm, nhưng nó thường yêu cầu một khoản tiền gửi tối thiểu cao hơn. Một số tài khoản cũng yêu cầu số dư tối thiểu để nhận được tỷ lệ cao nhất.
Lãi suất trên MMA là khác nhau, có nghĩa là chúng tăng và giảm với thị trường lãi suất. Hầu hết các MMA đi kèm với viết séc hạn chế và đặc quyền chuyển số dư. Tuy nhiên, các quy định của liên bang giới hạn số lượng giao dịch trong MMA xuống còn sáu mỗi tháng.
Có sự khác biệt quan trọng giữa các tài khoản thị trường tiền tệ được cung cấp bởi các ngân hàng và các quỹ thị trường tiền tệ được cung cấp bởi các nhà môi giới hoặc quỹ tương hỗ. Các quỹ thị trường tiền tệ hoạt động tương tự như MMA, ngoại trừ các quỹ thị trường tiền tệ không được bảo hiểm bởi FDIC. Các quỹ thị trường tiền tệ thường được cung cấp dưới dạng tùy chọn trong kế hoạch 401 (k). Kể từ năm 2016, các quỹ đã được đầu tư vào Kho bạc Hoa Kỳ hoặc trái phiếu chính phủ, thay vì trái phiếu doanh nghiệp hoặc thành phố. Sự thay đổi đã được lịch sự của SEC để tăng cường yêu cầu thanh khoản và chất lượng.
Chứng chỉ tiền gửi hoạt động như thế nào
Chứng chỉ tiền gửi được mô tả tốt nhất là tiền gửi có thời hạn ghi có lãi suất cố định gắn với ngày đáo hạn. Thời gian gửi tiền lâu hơn dẫn đến lãi suất cao hơn. CD được phát hành với thời gian đáo hạn từ một tháng đến 10 năm. Với đĩa CD truyền thống, các ngân hàng tính phí rút tiền trước ngày đáo hạn. Một số ngân hàng hiện cung cấp các đĩa CD không bị phạt cho phép bạn rút tiền mà không bị phạt, nhưng bạn có thể nhận được mức lãi suất thấp hơn nhiều cho đặc quyền. Các loại đĩa CD khác cho phép bạn rút tiền lãi mà không bị phạt.
Như với bất kỳ khoản tiền gửi ngân hàng nào, cả tài khoản thị trường tiền tệ và chứng chỉ tiền gửi đều được bảo hiểm bởi Tập đoàn Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang (FDIC) với giá lên tới 250.000 USD mỗi người mỗi tài khoản.
Khi MMA tốt hơn CD
Nói chung, MMA là phương tiện tốt hơn để sử dụng khi bạn có hoặc có nhu cầu tiền mặt ngay lập tức. Nếu động cơ xe của bạn nổ tung, bạn sẽ không muốn trả tiền phạt vì rút tiền sớm từ CD một năm. Nếu bạn có kế hoạch mua gần hạn, chẳng hạn như một chiếc xe mới hoặc một thiết bị chính, MMA cung cấp sự linh hoạt cao hơn từ quan điểm thanh khoản.
MMA cũng có thể là một lựa chọn tốt hơn trong môi trường lãi suất đang tăng. Các ngân hàng định kỳ điều chỉnh lợi tức của MMA, mang lại cơ hội kiếm thêm tiền từ bạn khi lãi suất tăng. Tuy nhiên, bạn có thể đạt được hiệu quả tương tự với năng suất cao hơn bằng cách đầu tư vào các đĩa CD ngắn hạn và đưa chúng vào các đĩa CD có năng suất cao hơn khi chúng trưởng thành.
Trong môi trường lãi suất thấp hiện tại, CD ngắn hạn có thể là lựa chọn tốt nhất của bạn vì là CD dài hạn hoặc tài khoản thị trường tiền tệ sẽ không mang lại nhiều lợi ích.
Khi CD tốt hơn MMA
CD thường mang lại năng suất cao hơn MMA. Ngày đáo hạn dài hơn có nghĩa là bạn nhận được lãi suất cao hơn. Nếu bạn hoàn toàn không có nhu cầu về tiền, bạn có thể khóa ở mức cao hơn trong một khoảng thời gian. CD thường được sử dụng để tài trợ cho các mục tiêu trong khung thời gian 10 năm, khi bạn có thể không muốn mạo hiểm với biến động giá của các lựa chọn dựa trên thị trường như quỹ tương hỗ chứng khoán.
Mặc dù đầu tư vào các đĩa CD dài hạn có thể đảm bảo tỷ lệ cố định cao hơn, nhưng đó sẽ là một bất lợi trong thời kỳ lãi suất tăng. Nếu bạn nghĩ rằng lãi suất sẽ tăng trong một khoảng thời gian, bạn nên đầu tư vào các CD ngắn hạn. Một số ngân hàng cung cấp các đĩa CD có lãi suất thay đổi với lãi suất sẽ tăng khi lãi suất tăng, nhưng lợi suất ban đầu của họ có xu hướng thấp hơn so với các đĩa CD truyền thống.
Bạn cũng có thể sử dụng chiến lược nâng cấp CD để cân bằng nhu cầu thanh khoản của mình với việc đạt được lợi suất cao hơn. Ví dụ: bạn có thể đầu tư số tiền bằng nhau vào các đĩa CD một, hai, và ba năm. Khi CD một năm đáo hạn, nó được đưa vào CD ba năm mới. Sau khi CD hai năm đáo hạn và được đưa vào một CD ba năm khác, sau đó bạn có một CD ba năm đáo hạn mỗi năm sau đó.
Chiến lược thang dài hạn có thể sử dụng đĩa CD năm năm, có thể tăng năng suất trung bình của bạn cao hơn nữa. Hiệu quả ròng của chiến lược là khả năng thu được lãi suất cao hơn khi các đĩa CD trưởng thành trong khi luôn được đầu tư và duy trì mức độ thanh khoản với các đĩa CD trưởng thành mỗi năm.
