Chứng khoán doanh nghiệp nhỏ đủ tiêu chuẩn (QSBS) là gì?
Thuật ngữ cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện (QSBS) dùng để chỉ cổ phiếu của một doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện (QSB) theo quy định của Bộ luật doanh thu nội bộ (IRC). Một doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện là một tập đoàn C trong nước đang hoạt động có tổng tài sản có giá trị bằng giá trị ban đầu, không vượt quá 50 triệu đô la và ngay sau khi phát hành cổ phiếu. Các cá nhân có thể nhận được lợi ích thuế nếu họ giữ QSBS miễn là họ đáp ứng các tiêu chí nhất định.
Chìa khóa chính
- Cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ tiêu chuẩn đề cập đến cổ phiếu của một doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện theo quy định của Bộ luật Thu nhập Nội bộ. QSBS được đối xử thuận lợi cho mục đích tăng vốn nếu cả nhà đầu tư và công ty đều đáp ứng một số yêu cầu nhất định. khi họ mua cổ phiếu và họ đã nắm giữ nó trong bao lâu. Các nhà đầu tư bán QSBS của họ trước khi kết thúc thời gian nắm giữ có thể trì hoãn việc tăng vốn bằng cách đầu tư số tiền thu được vào QSBS của công ty khác.
Hiểu cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ tiêu chuẩn (QSBS)
Chính phủ liên bang cho phép các cá nhân đầu tư vào các doanh nghiệp nhỏ theo Mục 1202 của Bộ luật Thu nhập Nội bộ. Như đã lưu ý ở trên, QSB là bất kỳ tập đoàn C nội địa hoạt động nào có tài sản không vượt quá 50 triệu đô la vào hoặc sau khi phát hành cổ phiếu. Chỉ một số loại công ty thuộc danh mục doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện. Các công ty trong lĩnh vực công nghệ, bán lẻ, bán buôn và sản xuất đủ điều kiện là QSB, trong khi các doanh nghiệp trong ngành khách sạn, dịch vụ cá nhân, lĩnh vực tài chính, nông nghiệp và khai thác thì không.
Một cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện là bất kỳ cổ phiếu nào có được từ một doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện sau ngày 10 tháng 8 năm 1993. Theo Mục 1202, tiền lãi từ các doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện được miễn thuế liên bang. Để yêu cầu lợi ích thuế của cổ phiếu đủ điều kiện, phải áp dụng như sau:
- Nhà đầu tư không phải là một công ty. Nhà đầu tư phải mua cổ phiếu tại thời điểm ban đầu chứ không phải trên thị trường thứ cấp. Nhà đầu tư phải mua cổ phiếu bằng tiền mặt hoặc tài sản, hoặc chấp nhận thanh toán cho dịch vụ. Nhà đầu tư phải đã nắm giữ cổ phiếu trong ít nhất năm năm. Ít nhất 80% tài sản của tập đoàn phát hành phải được sử dụng trong hoạt động của một hoặc nhiều giao dịch hoặc doanh nghiệp đủ điều kiện.
Việc xử lý thuế đối với cổ phiếu QSB phụ thuộc vào thời điểm cổ phiếu được mua và thời gian nắm giữ. Đạo luật Bảo vệ Người Mỹ khỏi Đạo luật Tăng thuế (Đạo luật PATH) năm 2015 cho phép các nhà đầu tư loại trừ 100% tiền lãi cho cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện. Loại trừ có giới hạn 10 triệu đô la, hoặc gấp 10 lần cơ sở được điều chỉnh của cổ phiếu, bất cứ giá trị nào lớn hơn. Đạt được trên số tiền đó phải chịu thuế lãi vốn 28%.
Cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ tiêu chuẩn có thể đủ điều kiện để loại trừ tăng vốn lên tới 100%.
Ngoài ra, có các yêu cầu về việc loại trừ hoàn toàn thuế tối thiểu thay thế (AMT) và thuế thu nhập đầu tư ròng (NII). AMT thường được áp dụng cho các cá nhân có miễn thuế nếu không sẽ cho phép họ trả thuế thấp không tương xứng cho ai đó ở mức thu nhập của họ. Thuế thu nhập đầu tư ròng được áp dụng cho mức thấp hơn giữa thu nhập đầu tư ròng của một cá nhân hoặc số tiền thu nhập gộp đã điều chỉnh (MAGI) được điều chỉnh vượt quá giới hạn định trước. Sau đây là danh sách cách áp dụng loại trừ:
- Loại trừ 100% vốn cho QSBS có được sau ngày 27 tháng 9 năm 2010. Áp dụng loại trừ 100% cho tăng vốn, bao gồm loại trừ thuế AMT và NII. Loại trừ 75% vốn cho QSBS có được từ ngày 18 tháng 2, Năm 2009 và ngày 27 tháng 9 năm 2010. Tuy nhiên, 7% số tiền lãi phải chịu AMT.A loại trừ 50% vốn cho QSBS có được từ ngày 11 tháng 8 năm 1993 và ngày 17 tháng 2 năm 2009. Tuy nhiên, 7% trong số đạt được tùy thuộc vào AMT.
Cân nhắc đặc biệt
Nếu ai đó đầu tư 1, 5 triệu đô la vào một công ty khởi nghiệp công nghệ vào ngày 1 tháng 10 năm 2010 và giữ khoản đầu tư đó trong 5 năm, họ có thể bán QSBS của mình với giá lên tới 16, 5 triệu đô la (gấp 10 lần khoản đầu tư ban đầu là 1, 5 triệu đô la) mà không cần 1, 5 triệu đô la thuế lãi vốn. Một khi họ khấu trừ khoản đầu tư ban đầu của mình, họ có khoản lãi 15 triệu đô la, không ai trong số đó phải chịu thuế thu nhập liên bang.
Tương tự, một nhà đầu tư đưa 500.000 đô la vào cùng một công ty khởi nghiệp công nghệ sẽ có thể bán cổ phần của họ với giá lên tới 10, 5 triệu đô la (10 triệu đô la + 500.000 đô la), không có thuế đối với khoản lãi vốn 10 triệu đô la của họ. Tuy nhiên, nếu số tiền thu được từ việc bán của nhà đầu tư là 20 triệu đô la, thuế lãi vốn 28% sẽ được áp dụng cho khoản lãi 10 triệu đô la bổ sung.
Nếu một cổ đông muốn bán cổ phiếu của họ nhưng không nắm giữ nó trong thời gian nắm giữ tối thiểu năm năm, Mục 1045 của IRC cho phép họ trì hoãn lợi nhuận bằng cách tái đầu tư số tiền thu được từ việc bán cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện đó vào một QSBS khác trong 60 ngày. Điều này hoãn thuế do bất kỳ khoản lãi vốn nào được thực hiện trên QSBS ban đầu.
Các loại cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ tiêu chuẩn (QSBS)
Các công ty khởi nghiệp đủ điều kiện và các doanh nghiệp hiện tại đủ điều kiện muốn mở rộng hoạt động có thể tăng vốn ban đầu hoặc bổ sung thông qua việc cung cấp QSBS. Các công ty này cũng có thể sử dụng cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ điều kiện như một hình thức thanh toán bằng hiện vật. Thanh toán bằng hiện vật thường được sử dụng để bồi thường cho nhân viên về dịch vụ của họ khi dòng tiền tối thiểu. QSBS cũng có thể được sử dụng để giữ chân nhân viên và như một động lực để giúp công ty phát triển và thành công.
