Mục lục
- Thực hành kỷ luật
- Bắt đầu từ Square One
- Ví dụ về số dư trong sử dụng
- Lập kế hoạch rủi ro giao dịch của bạn
- Ngừng thua lỗ giao dịch
- Điểm mấu chốt
Điều gì đặt ra các thương nhân tốt ngoài quần chúng? Không nhất thiết là khả năng chọn các mục nhập và điểm thoát chính xác, mà là sự hiểu biết về quản lý rủi ro và rủi ro.
Quản lý rủi ro khi giao dịch tương lai chia sẻ nhiều tính năng tương tự như cổ phiếu - ví dụ, các nhà giao dịch tương lai phải chịu rủi ro về giá trên thị trường. Nhưng, không giống như cổ phiếu, hợp đồng tương lai là các hợp đồng phái sinh với ngày hết hạn được yêu cầu giao tài sản cơ bản. Tương lai cũng thân thiện hơn nhiều với việc sử dụng đòn bẩy trên lề có thể khuếch đại cả lãi và lỗ.
Đọc tiếp để tìm hiểu về một số rủi ro duy nhất mà giao dịch tương lai mang lại và những gì bạn có thể làm để giảm thiểu tiếp xúc với chúng.
Chìa khóa chính
- Hợp đồng tương lai là công cụ tài chính phổ biến, nhưng chúng khác nhau theo những cách quan trọng so với các tài sản truyền thống hơn như cổ phiếu hoặc trái phiếu, và do đó, quản lý rủi ro của bạn cũng sẽ khác nhau. Điều này có thể dẫn đến các cuộc gọi ký quỹ nếu bạn không cẩn thận về việc đặt dừng.
Thực hành kỷ luật
Quản lý rủi ro đôi khi là một lĩnh vực bị bỏ qua và hiểu lầm về giao dịch. Nó có thể nghe có vẻ nhàm chán so với một cuộc thảo luận về các mẫu ngẫu nhiên, các chuỗi Fibonacci và các vấn đề khác của phân tích kỹ thuật. Tuy nhiên, nó rất quan trọng đối với bất kỳ kế hoạch giao dịch thành công.
Ngay cả một chiến lược giao dịch đơn giản như một hệ thống giao nhau trung bình di chuyển cũng có thể bị hủy hoại nếu quản lý rủi ro thích hợp không được áp dụng. Thảo luận về quản lý rủi ro này sẽ giúp bạn xây dựng một nền tảng các khái niệm bạn có thể áp dụng cho bất kỳ kế hoạch giao dịch nào.
Một kế hoạch quản lý rủi ro và tiền bạc sẽ giúp bạn trong một lĩnh vực quan trọng khác. Nhiều nhà đầu tư không ngần ngại tham gia giao dịch, nhưng đôi khi không biết nên làm gì tiếp theo và khi nào. Có một kế hoạch tại chỗ sẽ giúp bạn giữ kỷ luật và ngăn chặn những cảm xúc như sợ hãi và tham lam chiếm lấy và khiến bạn gặp thất bại.
Bắt đầu từ Square One
Một nơi tốt để bắt đầu là với khái niệm kiểm soát rủi ro. Các thương nhân bị thu hút bởi tương lai vì đòn bẩy được cung cấp số tiền rất lớn có thể giành được trên vốn đầu tư rất ít. Tuy nhiên, chi phí của đòn bẩy đó là thực tế là bạn có thể mất nhiều hơn số dư tài khoản của mình. Vì vậy, làm thế nào bạn có thể kiểm soát rủi ro đó?
Đầu tiên, hãy xem xét rằng các quy tắc liên quan đến ký quỹ là về mức tối thiểu . Không có quy tắc nào ảnh hưởng đến mức ký quỹ tối đa bạn có thể áp dụng cho giao dịch. Nói cách khác, nếu bạn quan tâm đến việc tận dụng các khoản lỗ tiềm năng của một thị trường, hãy áp dụng nhiều vốn hơn. Đúng, bạn sẽ giảm lợi nhuận tổng thể của bạn, nhưng điều này cũng mang lại sự cân bằng. Mặt khác, các vị trí có đòn bẩy cao có thể nhanh chóng dẫn đến các cuộc gọi ký quỹ nếu thị trường tương lai quay đầu thậm chí hơi chống lại bạn trong thời gian ngắn.
Ví dụ về số dư trong sử dụng
Nếu ngô được giao dịch ở mức 3 đô la mỗi giạ và một hợp đồng là 5.000 giạ, thì toàn bộ giá trị hợp đồng của một hợp đồng ngô là 15.000 đô la. Việc trao đổi thường yêu cầu mức ký quỹ tối thiểu khoảng 5% -7%, tương đương từ $ 750 đến $ 1, 050. Đây là mức tối thiểu. Nếu kế hoạch giao dịch của chúng tôi yêu cầu chúng tôi mạo hiểm với 0, 10 đô la ngô, chúng tôi đang mạo hiểm 500 đô la, hoặc khoảng 48% -66% khoản đầu tư của chúng tôi.
Tuy nhiên, nếu một nửa giá trị hợp đồng được áp dụng cho giao dịch, hoặc 7.500 đô la, thì động thái tương tự 0, 10 đô la đó sẽ chỉ chiếm 6, 6% vốn đầu tư của chúng tôi. Đó là một sự khác biệt khá lớn. Tăng rằng để đầu tư toàn bộ giá trị hợp đồng và một nhà giao dịch ở phía dài (mua) sẽ loại bỏ khả năng mất nhiều hơn khoản đầu tư ban đầu.
Lập kế hoạch rủi ro giao dịch của bạn
Vì vậy, số tiền thích hợp để rủi ro trên một giao dịch là gì? Không có quy tắc cứng và nhanh nào về vấn đề này, nhưng quy mô tài khoản, mức độ chấp nhận rủi ro, mục tiêu tài chính và cách nó phù hợp với tổng kế hoạch giao dịch nên được tính đến. Bạn có thể thấy từ ví dụ trên có khá nhiều phạm vi. Các nhà giao dịch bảo thủ thường có rủi ro khoảng 5% -7% cho một giao dịch nhất định, nhưng điều này cũng đòi hỏi một lượng vốn lớn hơn hoặc các điểm xuất nhập chính xác. Việc tăng rủi ro lên 12% cho phép thực hiện đòn bẩy nhiều hơn và dao động thị trường rộng hơn. Nhiều hơn số tiền đó không nhất thiết là sai, nó chỉ phụ thuộc vào các yếu tố khác trong kế hoạch của bạn. Tuy nhiên, nếu bạn đang chấp nhận rủi ro lớn hơn, bạn cũng phải xem xét liệu mục tiêu lợi nhuận của bạn có thực tế hay không.
Hãy xem xét quy tắc này khi bạn nghĩ về khả năng chấp nhận rủi ro của bạn phù hợp với cuộc thảo luận ở trên: Nếu bạn mất 50% cho một giao dịch, bạn cần đạt được tỷ lệ hoàn vốn 100% để lấy lại. Ví dụ: nếu bạn sở hữu 100 cổ phiếu của một cổ phiếu ở mức 50 đô la mỗi cổ phiếu và mất 50%, 5.000 đô la của bạn sẽ giảm xuống còn 2.500 đô la. Bây giờ bạn phải đạt được lợi nhuận 100% để lấy lại $ 5.000. Suy nghĩ về rủi ro theo cách này có thể đưa khả năng chấp nhận rủi ro của bạn trở lại quan điểm!
Ngừng thua lỗ giao dịch
Tầm quan trọng của lệnh dừng lỗ như một phần của quản lý tiền có thể bị bỏ qua. Một điểm dừng được xác định trước giữ cho một nhà giao dịch bị kỷ luật trong việc thực hiện quản lý tiền của mình. Tuy nhiên, nhiều người giao dịch không hiểu "cách" của vị trí dừng. Dừng không thể được đặt tùy ý. Xem xét cẩn thận phải đi vào nơi để đặt điểm dừng.
Thương nhân đôi khi đặt các điểm dừng tùy ý, nhưng nói chung là một ý tưởng tồi. Đây là khi một nhà giao dịch nói: "Tôi đang đặt điểm dừng của mình với rủi ro 500 đô la cho mỗi giao dịch vì đó là điều tôi cảm thấy thoải mái khi thua trên một giao dịch không còn nữa." Giả sử rằng nhà giao dịch này sử dụng một hệ thống phân tích kỹ thuật và giao dịch swing. Mức thấp nhất của thị trường trong câu hỏi là một động thái $ 750. Liệu $ 500 của thương nhân này dừng lại có ý nghĩa? Tuyệt đối không! Hơn nữa, nó có thể gần với một mất mát được đảm bảo như bạn có thể nhận được. Điều gì nếu swing thấp là một động thái $ 250? Rủi ro 500 đô la vẫn không có ý nghĩa vì nó quá nhiều rủi ro.
Chìa khóa cần lưu ý khi bạn đặt điểm dừng là giá dừng phải phù hợp với thị trường. Nếu rủi ro bắt buộc đối với giao dịch là quá nhiều so với mức độ chấp nhận rủi ro hoặc quy mô tài khoản của nhà giao dịch, thì nhà giao dịch nên tìm một thị trường phù hợp. Thật là ngu ngốc khi giao dịch một thị trường với quá ít vốn. Có một câu nói cũ cảnh báo không nên mang dao đến đấu súng. Tương tự như vậy, nếu bạn đến một thị trường có quá ít vốn, bạn cũng có thể tiết kiệm cho mọi người rất nhiều thời gian và cắt séc cho đối tác thương mại ngay lúc đó và ở đó.
Điểm mấu chốt
Đảm bảo thị trường mà bạn đang giao dịch phù hợp với quy mô tài khoản và khả năng chấp nhận rủi ro. Đảm bảo tỷ lệ phần trăm bạn sẵn sàng mạo hiểm trên mỗi giao dịch phù hợp với kế hoạch và thị trường. Và hãy nhớ rằng không có thành phần nào trong số này tồn tại trong chân không. Tập trung vào cái này mà không có cái kia và bạn đang gặp rắc rối. Cân nhắc các yếu tố này với nhau và bạn sẽ đặt mình vào đường đua để xây dựng một kế hoạch giao dịch thành công.
