Quản lý tài sản / trách nhiệm là gì?
Quản lý tài sản / trách nhiệm là quá trình quản lý việc sử dụng tài sản và dòng tiền để giảm rủi ro thua lỗ của công ty do không trả nợ đúng hạn. Tài sản được quản lý tốt và nợ phải trả làm tăng lợi nhuận kinh doanh. Quy trình quản lý tài sản / trách nhiệm thường được áp dụng cho các danh mục cho vay của ngân hàng và kế hoạch lương hưu. Nó cũng liên quan đến giá trị kinh tế của vốn chủ sở hữu.
Hiểu quản lý tài sản / trách nhiệm
Khái niệm quản lý tài sản / trách nhiệm tập trung vào thời điểm của dòng tiền vì các nhà quản lý công ty phải lập kế hoạch thanh toán các khoản nợ. Quá trình phải đảm bảo rằng các tài sản có sẵn để trả các khoản nợ khi đến hạn và tài sản hoặc thu nhập có thể được chuyển đổi thành tiền mặt. Quy trình quản lý tài sản / trách nhiệm áp dụng cho các loại tài sản khác nhau trên bảng cân đối kế toán.
Bao thanh toán trong các kế hoạch hưu trí được xác định
Một chương trình hưu trí lợi ích xác định cung cấp một khoản trợ cấp hưu trí cố định, được thiết lập trước cho người lao động khi nghỉ hưu và người sử dụng lao động có rủi ro rằng tài sản đầu tư vào kế hoạch hưu trí có thể không đủ để trả tất cả các lợi ích. Các công ty phải dự báo số lượng đô la tài sản có sẵn để trả các lợi ích theo yêu cầu của một kế hoạch lợi ích được xác định.
Giả sử, chẳng hạn, một nhóm nhân viên phải nhận được tổng cộng 1, 5 triệu đô la tiền lương hưu bắt đầu sau 10 năm. Công ty phải ước tính tỷ lệ hoàn vốn của số tiền đầu tư vào kế hoạch lương hưu và xác định công ty phải đóng góp bao nhiêu mỗi năm trước khi khoản thanh toán đầu tiên bắt đầu sau 10 năm.
Ví dụ về rủi ro lãi suất
Quản lý tài sản / trách nhiệm cũng được sử dụng trong ngân hàng. Một ngân hàng phải trả lãi cho tiền gửi và cũng tính lãi suất cho các khoản vay. Để quản lý hai biến này, nhân viên ngân hàng theo dõi tỷ lệ lãi ròng hoặc chênh lệch giữa lãi trả cho tiền gửi và lãi thu được từ các khoản vay.
Giả sử, ví dụ, một ngân hàng kiếm được lãi suất trung bình 6% cho các khoản vay ba năm và trả lãi suất 4% cho chứng chỉ tiền gửi ba năm. Biên lãi suất mà ngân hàng tạo ra là 6% - 4% = 2%. Vì các ngân hàng phải chịu rủi ro lãi suất, hoặc rủi ro lãi suất tăng, khách hàng yêu cầu lãi suất cao hơn đối với tiền gửi của họ để giữ tài sản tại ngân hàng.
Tỷ lệ bảo hiểm tài sản
Một tỷ lệ quan trọng được sử dụng trong việc quản lý tài sản và nợ phải trả là tỷ lệ bao phủ tài sản tính toán giá trị tài sản có sẵn để trả các khoản nợ của một công ty. Tỷ lệ được tính như sau:
Hay nói, là một tài tài của, qua, qua, qua một tài khác, qua giữ, qua một tài khác Tỷ lệ bảo hiểm tài sản = Tổng dư nợ (BVTA IA) - (CL − STDO) trong đó: BVTA = giá trị sổ sách của tổng tài sảnIA = tài sản vô hìnhCL = nợ ngắn hạnSTDO = nghĩa vụ nợ ngắn hạn
Tài sản hữu hình, chẳng hạn như thiết bị và máy móc, được ghi nhận theo giá trị sổ sách của chúng, là chi phí của tài sản ít khấu hao lũy kế. Tài sản vô hình, như bằng sáng chế, bị trừ khỏi công thức vì những tài sản này khó định giá và bán hơn. Các khoản nợ phải trả trong vòng chưa đầy 12 tháng được coi là nợ ngắn hạn và các khoản nợ đó cũng được trừ vào công thức.
Tỷ lệ bảo hiểm tính toán các tài sản có sẵn để trả nghĩa vụ nợ, mặc dù giá trị thanh lý của một số tài sản, như bất động sản, có thể khó tính toán. Không có quy tắc nào về việc cái gì tạo thành tỷ lệ tốt hay kém vì các tính toán thay đổi theo ngành.
Chìa khóa chính
- Quản lý tài sản / trách nhiệm làm giảm rủi ro mà một công ty có thể không đáp ứng các nghĩa vụ của nó trong tương lai. Sự thành công của danh mục cho vay ngân hàng và kế hoạch lương hưu phụ thuộc vào quy trình quản lý tài sản / trách nhiệm. Các ngân hàng theo dõi sự khác biệt giữa lãi suất trả cho tiền gửi và lãi thu được từ các khoản vay để đảm bảo rằng họ có thể trả lãi cho tiền gửi và để xác định mức lãi suất nào để tính cho khoản vay.
