Nợ phải trả không phải trả là gì?
Nợ ngắn hạn, còn gọi là nợ dài hạn hoặc nợ dài hạn, là nghĩa vụ tài chính dài hạn được liệt kê trên bảng cân đối kế toán của công ty. Những khoản nợ này có nghĩa vụ đáo hạn sau mười hai tháng trong tương lai, trái ngược với các khoản nợ hiện tại là các khoản nợ ngắn hạn có thời gian đáo hạn trong vòng mười hai tháng sau.
Chìa khóa chính
- Nợ ngắn hạn, còn được gọi là nợ dài hạn, là các nghĩa vụ được liệt kê trên bảng cân đối kế toán không quá hạn một năm. Các tỷ lệ lớn sử dụng nợ không trả được sử dụng để đánh giá đòn bẩy của công ty, như nợ trên tài sản và nợ -capital. Ví dụ về các khoản nợ không trả được bao gồm các khoản vay dài hạn và nghĩa vụ cho thuê, trái phiếu phải trả và doanh thu trả chậm.
Nợ ngắn hạn
Hiểu về nợ phải trả
Nợ phải trả không được so sánh với dòng tiền, để xem liệu một công ty có thể đáp ứng các nghĩa vụ tài chính của mình trong dài hạn hay không. Trong khi người cho vay chủ yếu quan tâm đến thanh khoản ngắn hạn và số lượng nợ hiện tại, các nhà đầu tư dài hạn sử dụng các khoản nợ không phải trả để đánh giá liệu một công ty có sử dụng đòn bẩy quá mức hay không. Dòng tiền của một công ty càng ổn định, càng có nhiều khoản nợ mà nó có thể hỗ trợ mà không làm tăng rủi ro mặc định.
Quan trọng
Trong khi các khoản nợ hiện tại đánh giá tính thanh khoản, các khoản nợ không phải trả giúp đánh giá khả năng thanh toán.
Các nhà đầu tư và chủ nợ sử dụng nhiều tỷ số tài chính để đánh giá rủi ro thanh khoản và đòn bẩy. Tỷ lệ nợ so sánh tổng nợ của một công ty với tổng tài sản, để cung cấp một ý tưởng chung về mức độ đòn bẩy của nó. Tỷ lệ phần trăm càng thấp, công ty càng sử dụng ít đòn bẩy và vị thế vốn chủ sở hữu của công ty càng mạnh. Tỷ lệ này càng cao, rủi ro tài chính của một công ty càng lớn. Các biến thể khác là tỷ lệ nợ dài hạn trên tổng tài sản và tỷ lệ nợ dài hạn trên vốn hóa, phân chia các khoản nợ không phải trả theo số vốn khả dụng.
Các nhà phân tích cũng sử dụng các tỷ lệ bảo hiểm để đánh giá sức khỏe tài chính của công ty, bao gồm tỷ lệ dòng tiền trên nợ và tỷ lệ bảo hiểm lãi suất. Tỷ lệ dòng tiền trên nợ xác định một công ty sẽ mất bao lâu để trả nợ nếu công ty dành toàn bộ dòng tiền để trả nợ. Tỷ lệ bảo hiểm lãi suất, được tính bằng cách chia thu nhập của công ty trước lãi suất và thuế (EBIT) cho các khoản thanh toán lãi vay trong cùng kỳ, đánh giá xem có đủ thu nhập được tạo ra để chi trả cho các khoản thanh toán lãi hay không. Để đánh giá rủi ro thanh khoản ngắn hạn, các nhà phân tích xem xét các tỷ lệ thanh khoản như tỷ lệ hiện tại, tỷ lệ nhanh và tỷ lệ kiểm tra axit.
Ví dụ về các khoản nợ không phải trả
Nợ phải trả không bao gồm nợ, nợ dài hạn, trái phiếu phải trả, nợ thuế hoãn lại, nghĩa vụ cho thuê dài hạn và nghĩa vụ trợ cấp hưu trí. Phần của một khoản nợ trái phiếu sẽ không được thanh toán trong năm tới được phân loại là một khoản nợ không phải trả. Bảo đảm trong thời hạn hơn một năm cũng được ghi nhận là các khoản nợ không phải trả. Các ví dụ khác bao gồm bồi thường trả chậm, doanh thu trả chậm và các khoản nợ chăm sóc sức khỏe nhất định.
Thế chấp, thanh toán xe hơi, hoặc các khoản vay khác cho máy móc, thiết bị hoặc đất đai đều là các khoản nợ dài hạn, ngoại trừ các khoản thanh toán được thực hiện trong mười hai tháng tiếp theo được coi là phần nợ dài hạn hiện tại. Nợ đến hạn trong vòng mười hai tháng cũng có thể được báo cáo là một khoản nợ không có khả năng thanh toán nếu có ý định tái tài trợ khoản nợ này với sự sắp xếp tài chính trong quá trình tái cơ cấu nghĩa vụ với tính chất không tồn tại.
