Mục lục
- Chỉ số xoáy là gì?
- Sức mạnh tổng hợp với các chỉ số khác
- Chiến lược giao dịch chỉ số xoáy
- Ví dụ 1: Microsoft
- Các chỉ số và mô hình giá
- Ví dụ 2: American Airlines
- Điểm mấu chốt
Các kỹ thuật viên thị trường Thụy Sĩ Etienne Botes và Douglas Siepman đã giới thiệu chỉ số xoáy trong số tháng 1 năm 2010 của tạp chí Phân tích Kỹ thuật Cổ phiếu và Hàng hóa. Kể từ đó, chỉ báo kỹ thuật đã đạt được lực kéo như một xu hướng đáng tin cậy sau chỉ báo có thể tạo ra tín hiệu mua và bán chính xác đáng ngạc nhiên. Tuy nhiên, vẫn có thể mất thêm vài năm thử nghiệm thị trường và kinh nghiệm để đánh giá đầy đủ tiềm năng của chỉ số xoáy.
Chỉ số xoáy là gì?
Chỉ báo xoáy thể hiện hai đường dao động: một để xác định chuyển động của xu hướng tích cực và bên kia để xác định chuyển động giá âm. Giao thoa giữa các đường kích hoạt tín hiệu mua và bán được thiết kế để nắm bắt hành động xu hướng năng động nhất, cao hơn hoặc thấp hơn. Không có thiết lập trung lập cho chỉ báo, điều này sẽ luôn tạo ra xu hướng tăng hoặc giảm. Bạn có thể tìm thấy các tính toán chỉ báo xoáy hoàn chỉnh ở đây.
Chỉ số xây dựng xoay quanh mức cao và thấp của hai ngày hoặc giai đoạn cuối. Khoảng cách từ mức cao hiện tại đến mức thấp trước chỉ định chuyển động của xu hướng tích cực, trong khi khoảng cách giữa mức thấp hiện tại và mức cao trước chỉ định chuyển động của xu hướng tiêu cực. Chuyển động xu hướng tích cực hoặc tiêu cực mạnh sẽ hiển thị độ dài dài hơn giữa hai số, trong khi chuyển động xu hướng tích cực hoặc tiêu cực yếu hơn sẽ hiển thị độ dài ngắn hơn.
Các bài đọc thường được ghi lại trong 14 tiết (mặc dù kỹ thuật viên có thể chọn bất kỳ độ dài nào) và sau đó điều chỉnh bằng phạm vi thực của J. Welles Wilder. Kết quả được đăng dưới dạng các đường liên tục bên dưới các thanh giá, trong khi các giao thoa được so sánh với các chỉ báo theo xu hướng khác để tạo ra các tín hiệu giao dịch hợp lệ. Các thương nhân có thể sử dụng chỉ báo xoáy như một bộ tạo tín hiệu độc lập, nhưng hãy nhớ rằng nó dễ bị tổn thương bởi các đòn roi và tín hiệu sai trong các thị trường bị tắc nghẽn hoặc hỗn hợp.
Sức mạnh tổng hợp với các chỉ số khác
Điều chỉnh chỉ báo xoáy thành thời gian dài hơn sẽ làm giảm tần số của đòn roi nhưng tạo ra sự giao thoa dương hoặc âm bị trì hoãn. Mặt khác, việc rút ngắn độ dài sẽ gợi ra nhiều giao thoa không tạo ra chuyển động xu hướng đáng kể. Theo nguyên tắc chung, chứng khoán beta cao sẽ đáp ứng tốt hơn với các cài đặt ngắn hạn, trong khi chứng khoán chậm chuyển động đáp ứng tốt hơn với các cài đặt dài hạn.
Bạn có thể cải thiện độ tin cậy của chỉ báo bằng cách so sánh các tín hiệu chỉ báo xoáy với các công cụ theo xu hướng khác. Toán học cơ bản cho thấy nhiều điểm tương đồng với chỉ số định hướng trung bình của Wilder (ADX), chỉ báo hướng âm (-DI) và chỉ báo hướng dương (+ DI). Những tính toán đó chuyển thành ba dòng kích hoạt sự giao thoa phức tạp. Không giống như chỉ báo xoáy, hệ thống của Wilder có thể đưa ra các bài đọc trung lập để bảo các nhà giao dịch đứng lên vỗ về hoặc tránh tiếp xúc.
Di chuyển phân tích phân kỳ hội tụ trung bình (MACD) cung cấp một sự phù hợp hoàn hảo với chỉ báo xoáy. Cấu trúc của nó với ba đường trung bình di động làm giảm số đọc sai được kích hoạt bởi nhiều chỉ số thu thập cùng một dữ liệu thiếu sót. Khi được vẽ với biểu đồ, chỉ báo tạo ra một số tín hiệu sai đáng ngạc nhiên, làm cho nó trở thành một đối tác hoàn hảo cho chỉ báo xoáy dễ bị nhiễu và roi vọt.
Chiến lược giao dịch hiệp đồng sử dụng một quy trình đơn giản nhằm tìm kiếm các tín hiệu mua hoặc bán thông cảm trong các chỉ số xoáy cũng như trong các chỉ số khác trước khi cam kết vốn. Thách thức có hai dạng: Thứ nhất, cần có sự khác biệt đáng kể về nguồn dữ liệu để tránh sao chép thông tin thiếu sót, và thứ hai, các giai đoạn chỉ báo cần thử nghiệm và tinh chỉnh để tập trung vào giai đoạn nắm giữ dự định, dù là ngắn hạn, trung hạn hay dài hạn.
Bước cuối cùng của việc mài giũa các chỉ số là rất quan trọng vì các xu hướng thể hiện tính độc lập của khung thời gian, cho phép nhiều xu hướng tăng và xu hướng giảm phát triển trong các phân đoạn thời gian khác nhau trên cùng một bảo mật. Hành vi fractal này sẽ tạo ra số đọc sai nếu chỉ báo xoáy nhìn vào một phân đoạn của hoạt động xu hướng trong khi chỉ báo thứ hai nhìn vào phân đoạn thứ hai. Thương nhân có thể khắc phục lỗ hổng này thông qua thử và lỗi, bằng cách xem cách các cặp chỉ báo tương tác trên các công cụ khác nhau và trong các khung thời gian khác nhau. Nói riêng với MACD, tốt nhất là thường để các cài đặt một mình và thay vào đó điều chỉnh các chu kỳ chỉ báo xoáy.
(Để biết thêm, hãy xem: MACD: A Primer .)
Chiến lược giao dịch chỉ số xoáy
Trong bài viết năm 2010 giới thiệu chỉ báo xoáy, các tác giả Botes và Siepman đã mô tả một chiến lược giao dịch chỉ báo xoáy được thiết kế để lọc ra và hạn chế tín hiệu sai. Mức cực cao hoặc thấp trong ngày của sự giao nhau tăng hoặc giảm trở thành giá nhập dự định, dài hay ngắn. Các mức đó có thể không bị tấn công vào ngày phát tín hiệu, khiến lệnh mua hoặc bán bị hủy cho đến khi bị hủy vẫn còn tồn tại trong nhiều phiên, nếu được yêu cầu.
Nếu được định vị tại thời điểm giao nhau, mức cực cao hoặc cực thấp sẽ trở thành mức hành động dừng và đảo ngược. Trong chiến lược này, một đợt bán ngắn sẽ được bảo hiểm và đảo ngược về phía dài khi giá trở lại mức cực cao sau sự giao nhau tích cực, trong khi một vị thế dài sẽ được bán và chuyển thành bán ngắn sau khi giá trở về mức cực thấp sau một chéo chéo tiêu cực.
Họ cũng khuyên bạn nên kết hợp các bộ lọc đầu vào này với các kỹ thuật quản lý rủi ro khác, bao gồm cả các điểm dừng bảo vệ lợi nhuận và theo dõi . Các biện pháp bảo vệ này làm giảm tỷ lệ tín hiệu sai trong khi tối đa hóa lợi nhuận theo xu hướng cơ bản, ngay cả khi nó không thu được động lượng đáng kể. Tuy nhiên, cách tiếp cận này không giải quyết được độ dài thời gian, điều này sẽ kích hoạt các sóng tín hiệu sai cho đến khi được điều chỉnh theo thời gian giữ định trước và sau đó được kiểm tra lại kỹ lưỡng.
Ví dụ 1: Microsoft
Hãy sử dụng dữ liệu lịch sử từ Tập đoàn Microsoft (MSFT) để kiểm tra chỉ báo xoáy. Như bạn có thể thấy trong biểu đồ bên dưới, cổ phiếu của Microsoft đã giảm xuống một phạm vi hẹp vào tháng 3 năm 2014. Điều này khuyến khích các nhà giao dịch theo dõi một đột phá có lợi nhuận. Theo chỉ báo xoáy, có tín hiệu mua vào ngày 14 tháng 3, nhưng giá đóng cửa dưới mức cực cao trong ngày ở mức 38, 13 đô la một cổ phiếu. Nhà giao dịch thiết lập một lệnh mua tốt cho đến khi bị hủy sẽ thực thi khi bảo mật trở về giá kích hoạt đó.
Vào ngày 17 tháng 3, an ninh trở lại với thời gian hoàn hảo, vượt qua ngưỡng đột phá và nâng lên mức thấp hơn $ 40. Chỉ báo vượt qua bên bán vào ngày 10 tháng 4, cho phép một lối thoát có lợi mà bỏ lỡ một phần lớn của sự tăng giá.
MACD và một điểm dừng hỗ trợ quản lý thương mại và đề nghị thực hiện một vị trí dài muộn hơn một ngày so với tín hiệu mua chỉ báo xoáy. Họ cũng đưa ra tín hiệu bán bốn ngày trước đó, hỗ trợ một lối thoát có lợi hơn. Trong khi đó, một điểm dừng được đặt tại đường đột phá ngày 31 tháng 3 gần $ 41 mỗi cổ phiếu sẽ được kích hoạt khi bảo mật được bán hết vào ngày 4 tháng Tư, chiếm được một phần thậm chí còn lớn hơn của xu hướng tăng bốn điểm.
(Để biết thêm, xem: Kỹ thuật Trailing-Stop .)
Chỉ báo xoáy và mô hình giá
Chỉ báo xoáy cũng hoạt động tốt khi được kết hợp với phân tích mô hình giá cổ điển trong việc nhận ra các xu hướng hợp pháp trong khi lọc ra các đòn roi và các cơ chế giới hạn phạm vi khác. Về mặt lý thuyết, sự kết hợp này sẽ tạo ra các tín hiệu mua và bán đáng tin cậy nhất tại hai điểm uốn:
- Khi một phạm vi giao dịch được phát triển tốt được thiết lập để phá vỡ hoặc phá vỡ. Khi thị trường có xu hướng mất đà hoặc đạt được một rào cản đáng kể ủng hộ việc chuyển sang một phạm vi giao dịch mới.
Danh mục các mẫu giới hạn phạm vi nổi tiếng, bao gồm cờ, hình chữ nhật và hình tam giác, có lợi cho phương pháp này vì mức độ phá vỡ và phá vỡ tự nhiên đã được giải mã hoàn toàn, cho phép nhà giao dịch tập trung vào chỉ báo xoáy đồng thời hỗ trợ kiểm tra giá hoặc kháng chiến. Sức mạnh và độ bền của xu hướng có thể được đo lường thêm để hội tụ chu kỳ bằng cách sử dụng các mức ngẫu nhiên được đặt ở mức 5, 3, 3 hoặc một chỉ báo cường độ tương đối khác.
(Để biết thêm, hãy xem: Tìm hiểu về các chỉ báo động lượng và RSI .)
Ví dụ 2: American Airlines
Tập đoàn American Airlines (AAL) thực hiện mô hình hai mặt cổ điển từ tháng 12 năm 2014 đến tháng 5 năm 2015 và sau đó bị phá vỡ trong một xu hướng giảm đáng kể. Chỉ báo xoáy phát ra tín hiệu bán ngắn tám phiên trước khi sự cố kỹ thuật, khuyến khích bán sớm trong phạm vi giao dịch. Sự giao nhau cũng hoạt động tốt như một chỉ báo phụ cho các nhà giao dịch mẫu đang tìm cách xếp các tỷ lệ cược có lợi cho họ. Một chỉ báo xoáy bao gồm tín hiệu ngắn đến sáu tuần sau, thiết lập một lối thoát có lợi nhuận gần $ 40 mỗi cổ phiếu.
Điểm mấu chốt
Chỉ số xoáy phụ thuộc rất nhiều vào công trình trước đây của J. Welles Wilder, người tạo ra một số chỉ số kỹ thuật quan trọng. Chỉ báo xoáy xây dựng một cơ chế báo hiệu cho các xu hướng tăng và giảm mới. Cũng như các chỉ báo của Wilder, chỉ báo xoáy hoạt động tốt nhất khi được kết hợp với các hệ thống theo xu hướng khác và phân tích mô hình giá cổ điển.
